전기차 왕좌 내준 테슬라, 자율주행 수익 경쟁에 도전

들어가며

테슬라는 한때 전기차 산업의 방향을 바꾼 기업이었다. 그러나 글로벌 전기차 판매 1위는 BYD로 넘어갔고, 중국 업체들은 차량 생산 효율뿐 아니라 차량용 소프트웨어와 운전자 보조 기술에서도 빠르게 추격하고 있다. 이런 환경에서 테슬라는 단순히 자동차를 더 많이 판매하는 전략에서 벗어나, 판매된 차량을 통해 지속적인 소프트웨어 매출을 얻는 사업 모델을 강화하려 한다.

핵심 제품은 Full Self-Driving, 즉 FSD다. 다만 현재 제공되는 감독형 FSD는 운전자가 계속 도로 상황을 확인해야 한다. 이름과 달리 완전한 무인주행 서비스가 아니라, 고도화된 운전자 보조 시스템으로 이해해야 한다.

핵심 포인트

• 자동차 사업은 여전히 테슬라 전체 매출의 약 75%를 차지하며 AI 개발과 신규 사업 투자의 주요 재원이다.
• 2030년 연간 2,000만 대 판매라는 기존 목표는 500만 대로 낮아졌지만, 전년도 인도량이 160만 대였다는 점을 고려하면 여전히 높은 목표다.
• 북미에서 판매된 신차 가운데 감독형 FSD를 선택한 비율은 75%를 넘었고, 글로벌 활성 FSD 구독자는 170만 명으로 1년 전보다 67% 증가했다.
• 미국 FSD 구독료는 월 99달러다. 테슬라는 FSD가 실제로 창출하는 반복 매출 규모를 공개하지 않았다.
• 소프트웨어는 자동차 판매보다 높은 이익률을 기대할 수 있다. 글로벌 고객 기반 내 이용률을 현재 약 10~15%에서 절반 수준으로 높인다면 수익 구조 자체가 달라질 수 있다.

의미와 영향

전기차의 주행거리와 가격, 하드웨어 성능이 비슷해질수록 자동차 업체들은 소프트웨어와 서비스에서 차별화를 찾게 된다. Xpeng은 XNGP의 유럽 승인을 추진하고 있으며, BMW와 메르세데스-벤츠 등 기존 업체들은 Qualcomm, Nvidia 같은 기술 기업과 협력해 더 높은 수준의 운전자 보조 시스템을 개발하고 있다. GM과 Ford 역시 에너지 저장 등 차량 판매 외 사업에서 새로운 수익원을 찾고 있다.

테슬라의 단기 최대 변수는 규제다. 완전 자율주행 버전의 FSD는 아직 승인받지 못했다. 감독형 시스템은 네덜란드와 일부 유럽 국가에서 허가됐지만, 유럽 전역으로 확대하려면 추가 절차가 필요하다. 경쟁사들도 같은 시장에서 승인을 추진하고 있어 기술력뿐 아니라 규제 통과 시점도 경쟁 요소가 된다.

테슬라와 SpaceX의 통합 가능성은 또 다른 변수다. 양사는 AI, 소재, 제조, 칩 조달에서 협력 효과를 낼 수 있으며, 이는 테슬라가 중국 자동차 업체와 빅테크 기업에 맞설 자원을 확보하는 데 도움이 될 수 있다. 반면 통합이 성사되면 머스크의 영향력이 커지고, 서로 다른 사업의 기술·규제·자금 조달 위험이 한 조직에 집중될 수 있다.

테슬라가 입증해야 할 것은 소프트웨어 중심 전략의 선언이 아니다. 고객이 FSD에 계속 비용을 지불할지, 더 많은 시장에서 합법적이고 안전하게 운영할 수 있을지가 핵심이다. 자율주행 구독은 추가 차량 판매보다 높은 수익성을 제공할 가능성이 있지만, 현재로서는 아직 검증이 끝나지 않은 기회에 가깝다.

출처: Ars Technica AI